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中级会计职称《中级财务管理》考点:证券组合风险

更新时间:2013-08-07 09:06:18 来源:|0 浏览0收藏0

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摘要 中级会计职称《中级财务管理》考点:证券组合风险(一) 证券资产组合的预期收益率 (二)证券资产组合的风险及其衡量

  证券组合风险

  概念:两个或两个以上资产所构成的集合,称为资产组合。如果资产组合中的资产均为有价证券,则该资产组合也可称为证券组合。

  (一) 证券资产组合的预期收益率

  1.计算

  各种证券预期收益率的加权平均数

  资产组合的预期收益率E(RP)=∑Wi×E(Ri)

  2.结论

  (二)证券资产组合的风险及其衡量

  1.资产组合的风险

  (1)组合风险的衡量指标

  ①组合收益率的方差: P45

 

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