证券《基础知识》历年真题第二章（股票）

更新时间：2016-08-25 10:54:36 来源：环球网校

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摘要　　【摘要】2016年证券从业资格考试科目为《证券市场基本法律法规》和《金融市场基础知识》。为帮助各位考生备考环球网校证券从业资格考试频道小编整理证券《基础知识》历年真题第二章（股票）供各位考生练习备

　　【摘要】2016年证券从业资格考试科目为《证券市场基本法律法规》和《金融市场基础知识》。为帮助各位考生备考环球网校证券从业资格考试频道小编整理证券《基础知识》历年真题第二章（股票）供各位考生练习备考，更多相关信息请关注环球网校证券从业资格考试频道。证券《基础知识》历年真题第二章（股票）

　　证券从业资格考试《基础知识》历年真题汇总

　　一、单选题

　　1.股票本身没有价值，但股票是一种代表(　　)的有价证券。

　　A.转让权

　　B.资金权

　　C.债权

　　D.财产权

　　2.以下关于股票分割的说法错误的是(　　)。

　　A.股票分割又称拆股、拆细

　　B.股票分割通常适用于高价股

　　C.股票分割是将一股股票均等地拆成若干股

　　D.股票分割后，每股股票的市价不变

　　3.以下说法错误的是(　　)。

　　A.上市公司股份回购之后，公司发行在外的总股数相应减少

　　B.上市公司转增股本之后，公司发行在外的总股数没有变化

　　C.上市公司配股之后，公司注册资本相应增加

　　D.上市公司增发之后，公司注册资本相应增加

　　4.普通股票是最基本、最常见的一种股票，其持有者享有股东的(　　)。

　　A.营销权

　　B.支配公司财产的权利

　　C.特许经营权

　　D.基本权利和义务

　　5.以下关于股利政策的说法错误的是(　　)。

　　A.股利政策体现了公司的发展战略和经营思路

　　B.稳定可预测的股利政策是股份公司稳健经营的重要指标

　　C.股利政策是公司资本管理事项中经常要涉及的一个与股票相关的概念

　　D.稳定可预测的股利政策与股东利益最大化不相关

　　6.股票作为投资的凭证，每一股份代表公司一定数量的(　　)。

　　A.资产价值

　　B.资产份额

　　C.资产净值

　　D.债务责任

　　7.股份公司通过发行股票筹措的资金是公司用于营运的(　　)。

　　A.真实资本

　　B.债务资金

　　C.虚拟资本

　　D.应付账款

　　8.持有人对公司的财产有直接支配处理权的证券，称之为(　　)。

　　A.证权证券

　　B.设权证券

　　C.物权证券

　　D.债权证券

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　　9.一般情况下，优先股票的股息率是(　　)的，其持有者的股东权利受到一定限制。

　　A.不确定

　　B.固定

　　C.随公司盈利变化而变化

　　D.浮动

　　10.我国《公司法》规定，无记名股票持有人出席股东大会会议的，应当于会议召开5日前至股东大会闭幕时将(　　)交存于公司。

　　A.股东身份证明

　　B.股票

　　C.资产证明

　　D.股东名册

　　11.投资者认购无记名股票时应(　　)交纳出资。

　　A.二次

　　B.按不少于规定的出资比例

　　C.分次

　　D.一次

　　12.以下关于现金股利说法错误的是(　　)。

　　A.现金股利的发放是以现金分红方式

　　B.个人投资者取得现金红利的过程中不用支付利息税

　　C.现金股利是将公司盈余公积和当期应付利润的部分或全部发放给股东

　　D.现金股利的发放致使公司的资产和股东权益减少同等数额

　　13.股票的清算价值是公司清算时每一股份所代表的(　　)。

　　A.清算资金

　　B.账面价值

　　C.资产价值

　　D.实际价值

　　14.当股票市场投机过度或出现严重违法行为时，(　　)会采取一定的措施以平抑股价波动。

　　A.中国人民银行

　　B.证券业协会

　　C.证券监督管理机构

　　D.财政部

　　15.一般说来，以下说法正确的是(　　)。

　　A.通货膨胀严重时，企业原材料、工资、利息等支出增加，利润减少，引起股价下降

　　B.通货膨胀严重时，企业原材料、工资、利息等支出增加，利润减少，引起股价上升

　　C.通货膨胀严重时，企业原材料、工资、利息等支出减少，利润增加，引起股价下降

　　D.通货膨胀严重时，企业原材料、工资、利息等支出减少，利润增加，引起股价上升

　　16.财政政策对股票价格的影响主要表现之一是通过调节税率影响企业(　　)。

　　A.资产总额

　　B.产品价格

　　C.销售收入

　　D.利润和股息

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　　17.公司的资产净值是全体股东的权益，也是决定(　　)的重要基准。

　　A.现金流量

　　B.股票面值

　　C.股票价格

　　D.存款利率

　　18.股票的内在价值就是股票未来收益的(　　)。

　　A.当前价值

　　B.期望价值

　　C.价值总和

　　D.期望价格

　　19.普通股股东行使剩余资产分配权时需要的先决条件是(　　)。

　　A.必须是在公司正常经营时

　　B.必须是在公司解散清算时

　　C.普通股股东必须持股一年以上

　　D.普通股股东要求分配公司资产的权利是任意的

　　20.股东大会作出修改公司章程的决议，必须经出席会议的股东所持表决权(　　)以上通过。

　　A.2/3

　　B.全部

　　C.1/2

　　D.1/3

　　21.普通股票是标准的股票，通过发行普通股票所筹集的资金，成为股份公司(　　)的基础。

　　A.注册资本

　　B.负债

　　C.虚拟资本

　　D.货币资金

　　22.当公司增资扩股后，在短期内，公司的每股税后净利润通常会因此而(　　)。

　　A.摊薄

　　B.增加

　　C.不确定

　　D.流动

　　23.优先股票作为一种股权证书，代表着对公司的(　　)。

　　A.所有权

　　B.债权

　　C.索取权

　　D.管理权

　　24.股份公司在提供优先认股权时会设定一个(　　)，在此日期前(含当日)认购普通股票的，该股东享有优先认股权。

　　A.股权交易日

　　B.股权登记日

　　C.股权发行日

　　D.股权认购日

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　　25.普通股股东在股份公司解散清算时，有权要求取得公司按规定清偿后的(　　)。

　　A.银行存款

　　B.注册资本

　　C.剩余资产

　　D.剩余资金

　　26.股份有限公司因破产或解散进行清算时，公司剩余资产清偿的先后顺序是(　　)。

　　A.优先股东、普通股东、债权人

　　B.普通股东、优先股东、债权人

　　C.债权人、普通股东、优先股东

　　D.债权人、优先股东、普通股东

　　27.当股份公司因解散或破产进行清算时，优先股股东可优先于普通股股东分配公司剩余资产，但一般是按优先股票的(　　)清偿。

　　A.份额

　　B.固定股息率

　　C.市值

　　D.面值

　　28.以下关于外资股的说法错误的是(　　)。

　　A.境外上市外资股以人民币标明股票面值，以外币认购

　　B.境内上市外资股以人民币标明股票面值，以人民币认购、买卖

　　C.红筹股不属于外资股

　　D.公司向境外上市外资股股东支付股利及其他款项，以人民币计价和宣布，以外币支付

　　29.非流通股股东提出股权分置改革建议，应委托公司(　　)召集A股市场相关股东举行会议，审议公司股权分置改革方案。

　　A.董事会

　　B.股东大会

　　C.监事会

　　D.高管人员

　　30.未完成股权分置改革的公司，按照股份流通受限与否分类，不属于未上市流通股份的是(　　)。

　　A.优先股或其他

　　B.内部职工股

　　C.境外上市外资股

　　D.发起人股份

　　31.(　　)是指企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体以其依法可支配的资产投入公司形成的股份。

　　A.社会公众股

　　B.法人股

　　C.外资股

　　D.国家股

　　32.(　　)是指在中国境外注册、在中国香港上市但主要业务在中国内地或大部分股东权益来自中国内地的股票。

　　A.N股

　　B.日股

　　C.红筹股

　　D.B股

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　　二、多选题(以下备选项中有两项或两项以上符合题目要求)

　　1.股票具有的特征包括(　　)。

　　A.永久性

　　B.参与性

　　C.流动性

　　D.风险性

　　2.下列项目中，属于股票应载明的事项有(　　)。

　　A.公司成立的日期

　　B.公司名称

　　C.股票种类

　　D.股票的编号

　　3.股票按股东享有权利的不同，可以分为(　　)。

　　A.记名股票

　　B.优先股

　　C.不记名股票

　　D.普通股

　　4.对投资者而言，优先股是一种比较安全的投资对象，这是因为(　　)。

　　A.股息收益稳定

　　B.在公司财产清偿时先于普通股票

　　C.在公司财产清偿时后于普通股票

　　D.风险相对较小

　　5.以下关于派发股利的说法正确的有(　　)。

　　A.股权登记日，即统计和确认参加本期股利分配的股东的日期

　　B.除息除权日，通常为股权登记日之后的三个工作日

　　C.股利宣布日，即公司董事会将分红派息的消息公布于众的时间

　　D.派发日，即股利正式发放给股东的日期

　　6.有面值股票是指在股票票面上记载一定金额的股票，这一记载的金额也称为(　　)。

　　A.股票价值

　　B.股票面值

　　C.票面价值

　　D.票面金额

　　7.在下列表述中，有关股票风险性表述正确的是(　　)。

　　A.股票的风险性和收益性是彼此独立的

　　B.股票的风险性和收益性是并存的

　　C.股东能否获得预期的股息红利收益，主要取决于公司的盈利情况

　　D.股东能否获得预期的股息红利收益，并非取决于公司的盈利情况

　　8.记名股票是指在(　　)记载股东姓名的股票。

　　A.股份公司的股东名册

　　B.招股说明书

　　C.股票票面

　　D.公司章程

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　　9.我国《公司法》规定，发行无记名股票的公司应当于股东大会会议召开前30日公告会议召开的(　　)。

　　A.地点

　　B.时间

　　C.审议事项

　　D.议事方式

　　10.无面额股票又可以称为(　　)。

　　A.比例股票

　　B.权益股票

　　C.份额股票

　　D.资产股票

　　11.我国《公司法》规定，公司不得收购本公司股份，但是有下列情形(　　)之一的除外。

　　A.与持有本公司股份的其他公司合并

　　B.将股份奖励给本公司职工

　　C.减少公司注册资本

　　D.股东因对股东大会作出的公司合并、分立决议持异议，要求公司收购其股份

　　12.关于股票的价值和价格，下列表述正确的是(　　)。

　　A.股票本身有价值

　　B.股票只是一张资本凭证

　　C.股票的市场价格由股票的价值决定

　　D.股票内在价值是股票未来收益的现值

　　13.影响股票价格的宏观经济因素包括(　　)。

　　A.市场利率

　　B.财政政策

　　C.经济增长

　　D.货币政策

　　14.影响股票未来收益、引起股票内在价值变化的因素包括(　　)。

　　A.清算方式的变化

　　B.宏观经济政策的调整

　　C.供求关系的变化

　　D.经济形势的变化

　　15.由于(　　)的不确定性，各种价值模型计算出的股票“内在价值”只是股票真实内在价值的估计值。

　　A.未来收益

　　B.账面价值

　　C.年度预算

　　D.市场利率

　　16.下列表述正确的是(　　)。

　　A.股票的市场价格由市场交易量决定

　　B.从长期看，股票的市场价格由股票的内在价值决定

　　C.股票的市场价格一般是指股票在二级市场的交易价格

　　D.股票的市场价格一般是指股票在一级市场的发行价格

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　　17.股票实质上代表了股东对股份公司的所有权，股东凭借股票可以获得公司的(　　)。

　　A.等额资产

　　B.股息

　　C.红利

　　D.等额资金

　　18.影响股票价格变动的基本因素包括(　　)。

　　A.宏观经济与政策因素

　　B.行业与部门因素

　　C.公司经营状况

　　D.人为操纵因素

　　19.每个经济周期一般都要经过(　　)等阶段。

　　A.萧条

　　B.衰退

　　C.复苏

　　D.高涨

　　20.按照股息在当年未能足额分派时，能否在以后年度补发为依据，优先股可分为(　　)。

　　A.不可赎回优先股

　　B.非累积优先股

　　C.累积优先股

　　D.可赎回优先股

　　21.按照在一定条件下，能否由原发行的股份公司出价赎回为依据，优先股可分为(　　)。

　　A.不可赎回优先股

　　B.可转换优先股

　　C.可赎回优先股

　　D.不可转换优先股

　　22.普通股股东行使资产收益权受到法律和其他方面的条件限制，其中其他方面的限制包括(　　)。

　　A.公司的经营环境

　　B.公司对现金的需要

　　C.股东所处的地位

　　D.公司进入资本市场获得资金的能力

　　23.我国《公司法》规定，除法律、行政法规规定不可作为出资的财产外，股东可以用货币出资，也可以用(　　)等可以用货币估价并可以依法转让的非货币财产作价出资。

　　A.人力资本

　　B.实物

　　C.知识产权

　　D.土地使用权

　　24.下列表述中，符合我国《公司法》关于公司股东权利的规定是(　　)。

　　A.查阅公司章程

　　B.持有的股份可以依法转让

　　C.查阅股东名册

　　D.对公司的经营管理提出咨询

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　　25.对投资者而言，优先股是一种比较安全的投资对象，这是因为(　　)。

　　A.在公司财产清偿时先于普通股票

　　B.股息收益稳定

　　C.在公司财产清偿时后于普通股票

　　D.风险相对较小

　　26.当股份公司因解散或破产进行清算时，在对公司剩余资产的分配上，优先股股东排在(　　)。

　　A.普通股之后

　　B.普通股之前

　　C.债权人之前

　　D.债权人之后

　　27.股权分置是指A股市场上的上市公司股份按能否在证券交易所上市交易被区分为(　　)。

　　A.普通股

　　B.优先股

　　C.非流通股

　　D.流通股

　　28.有限售条件股份包括(　　)。

　　A.其他内资持股

　　B.国有法人持股

　　C.外资持股

　　D.国家持股

　　29.作为发起人的企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体可以用货币出资，也可以用(　　)等其他形式的资产作价出资。

　　A.实物

　　B.工业产权

　　C.非专利技术

　　D.土地使用权

　　30.我国境外上市外资股主要由(　　)等构成。

　　A.B股

　　B.N股

　　C.日股

　　D.S股

　　31.未上市流通股份中的发起人股份包括(　　)。

　　A.境外法人持有股份

　　B.境内法人持有股份

　　C.境内上市外资股

　　D.国家持有股份

　　32.上市公司股权分置改革是通过(　　)之间的利益平衡协商机制，消除A股市场股份转让制度性差异的过程，是为非流通股可上市交易作出的制度安排。

　　A.债券持有人

　　B.流通股股东

　　C.优先股股东

　　D.非流通股股东

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　　三、判断题(正确的用A表示.错误的用B表示)

　　1.我国《公司法》规定，无记名股票的转让，由股东将该股票交付给合法受让人后，经办理过户手续即发生转让的效力。(　　)

　　2.通常将那些经营业绩较好，具有稳定且较高现金股利支付的公司股票称为红筹股。(　　)

　　3.股票实质上代表了股东对股份公司的所有权，股东凭借股票可以参加股东大会并行使自己的权利。(　　)

　　4.股票是有价证券，我国《公司法》规定，股票由公司董事长签名，公司盖章。(　　)

　　5.股票合并后，流动性有可能提高，导致估值上调。(　　)

　　6.通常股票的有效期与股份公司的存续期间相联系，两者是并存的关系。(　　)

　　7.股票合并是将若干股票合并为一股，又称并股。(　　)

　　8.上市公司转增股本后，股东权益总量发生了变化，而每位股东占公司的股份比例未发生变化。(　　)

　　9.公司治理包括决定公司经营的若干制度性因素，其重点在于监督和制衡。(　　)

　　10.目前我国常见的股票行业分类的依据主要是公司收入或利润的来源比重。(　　)

　　11.股票市场中，经常观察到某一行业(例如房地产)或者板块(例如金融)的股票在特定时期中表现出齐涨共跌的特征。(　　)

　　12.股票之所以有价格，是因为它代表收益的价值，即能给它的持有者带来股息红利。(　　)

　　13.投资者的心理变化对股票市场价格变动基本不构成影响。(　　)

　　14.在股权登记日前认购普通股票的，该股东享有优先认股权，又可称为附权股或含权股。(　　)

　　15.股东大会作出决议必须经出席会议的股东所持表决权2/3以上通过。(　　)

　　16.公司财产在未按照规定清偿债务之前，不得分配给股东。(　　)

　　17.公司破产清偿时，债券持有者可先于优先股股东收回本金。(　　)

　　18.有限售条件股份不包括因股权分置改革暂时锁定的高级管理人员持有的股份。(　　)

　　19.红筹股是指注册地在我国内地，上市地在我国中国香港的外资股。(　　)

　　20.股份有限公司发行境外上市外资股时，可以采取境外存股凭证形式或股票的其他派生形式。(　　)

　　21.为了维护国家股的权益，国家股权不可以转让。(　　)

　　22.国有股股利收入由财政部监督收缴，依法纳入国有资产经营预算，并根据国家有关规定安排使用。(　　)

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　　历年真题答案及解析

　　一、单选题

　　1.【答案】D

　　【解析】股票本身没有价值，但股票是一种代表财产权的有价证券，它意味着股东可以依其持有的股票要求股份公司按规定分配股息和红利的请求权。

　　2.【答案】D

　　【解析】理论上，股票分割或合并后股价会以相同的比例向下或向上调整，而股东所持股票的市值不发生变化。就是说，如果把1股分拆为2股，则分拆后股价应为分拆前的一半;同理，若把2股并为1股，并股后股价应为此前的两倍。

　　3.【答案】B

　　【解析】上市公司利用自有资金，从公开市场上买回发行在外的股票，称之为股份回购。股份回购改变了原有的供求平衡，增加需求，减少供给。转增股本是将原本属于股东权益的资本公积金转为实收资本，股东权益总量和每位股东占公司的股份比例均未发生变化，唯一的变动是发行在外的总股数增加了。配股是面向原有股东，按持股数量的一定比例增发新股，原股东可以放弃配股权。增发指公司因业务发展需要增加资本额而发行新股。上市公司可以向公众公开增发，也可以向少数特定机构或个人增发。增发之后，公司注册资本相应增加。

　　4.【答案】D

　　【解析】普通股票是最基本、最常见的一种股票，其持有者享有股东的基本权利和义务。普通股票的股利随公司盈利的高低而变化。

　　5.【答案】D

　　【解析】股利政策体现了公司的发展战略和经营思路，稳定可预测的股利政策有利于股东利益的最大化，成为了股份公司稳健经营的重要指标。

　　6.【答案】C

　　【解析】资产净值或称净资产是公司现有的实际资产，是总资产减去总负债的净值。资产净值既是全体股东的权益，也是决定股价的重要基准。股票作为投资的凭证，每一股份代表一定数量的净值。一般情况下，每股净值应与股价保持一定比例，即净值增加，股价上涨;净值减少，股价下跌。

　　7.【答案】A

　　【解析】发行股票是股份公司筹措自有资本的手段。因此，股票是投人股份公司资本份额的证券化，属于资本证券。但股票又不是一种现实的资本，股份公司通过发行股票筹措的资金，是公司用于营运的真实资本。股票独立于真实资本之外，在股票市场上进行着独立的价值运动，是一种虚拟资本。

　　8.【答案】C

　　【解析】物权证券是指证券持有者对公司的财产有直接支配处理权的证券;设权证券是指证券所代表的权利本来不存在，而是随着证券的制作而产生，即权利的发生是以证券的制作和存在为条件的;债权证券是指证券持有者为公司债权人的证券;证权证券是指证券是权利的一种物化的外在形式，它是权利的载体，权利是已经存在的。

　　9.【答案】B

　　【解析】优先股票是一种特殊股票，在其股东权利、义务中附加了某些特别条件。优先股票的股息率是固定不变的，其持有者的股东权利也受到一定限制，但在公司盈利和剩余财产的分配上比普通股票股东享有优先权。

　　10.【答案】B

　　【解析】我国《公司法》规定，发行无记名股票的公司应当于股东大会会议召开前30日公告会议召开的时间、地点以及审议事项。无记名股票持有人出席股东大会会议的，应当于会议召开5日前至股东大会闭幕时将股票交存于公司。

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　　11.【答案】D

　　【解析】认购股票时要求一次缴纳出资是无记名股票的特点之一。无记名股票上不记载股东姓名，若允许股东缴纳部分出资即发给股票，以后实际上无法催缴未缴纳的出资，所以认购者必须一次缴足出资后才能领取股票。

　　12.【答案】B

　　【解析】现金股利指股份公司以现金分红的方式将盈余公积和当期应付利润的部分或全部发放给股东，股东为此应支付利息税。我国对个人投资者获取上市公司现金分红适用的利息税率为20%，目前减半征收。机构投资者由于本身需要缴纳所得税，为避免双重税负，所以在获取现金分红时不需要缴税。

　　13.【答案】D

　　【解析】股票的清算价值是指公司清算时每一股份所代表的实际价值。从理论上说，股票的清算价值应与账面价值保持一致，实际上并非如此。只有当清算时公司资产实际出售价款与财务报表上的账面价值一致时，每一股份的清算价值才与账面价值一致。

　　14.【答案】C

　　【解析】证券交易所根据需要，可以对出现重大异常交易情况的证券账户限制交易。有的证券交易所对每日股票价格的涨跌幅度有一定限制，即涨跌停板规定，使股价的涨跌会大大平缓。此外，当股票市场投机过度或出现严重违法行为时，证券监督管理机构也会采取一定的措施来平抑股价波动。

　　15.【答案】A

　　【解析】当物价居高不下、通货膨胀严重时，企业因原材料、工资、费用、利息等各项支出增加，使得利润减少，引起股价下降。严重的通货膨胀会使社会经济秩序紊乱，使企业无法正常地开展经营活动，同时政府也会采取治理通货膨胀的紧缩政策和相应的措施，这样对股票价格的负面影响更大。

　　16.【答案】D

　　【解析】财政政策对股票价格的影响主要表现为通过调节税率影响企业利润和股息。提高税率，企业税负增加，税后利润下降，股息减少;相反，企业税后利润和股息增加。

　　17.【答案】B

　　【解析】公司净资产是公司资产总额减去负债总额后的净值，从会计角度说，等于股东权益价值。股票账面价值的高低对股票交易价格有重要影响，但是，一般情况下，股票账面价值并不等于股票的市场价格。在没有优先股的条件下，每股账面价值等于公司净资产除以发行在外的普通股票的股数。

　　18.【答案】A

　　【解析】股票的内在价值(理论价值)，是股票未来收益的现值，即股票未来收益按照一定的必要收益率折现所得的总和。

　　19.【答案】B

　　【解析】普通股股东行使剩余资产分配权有一定的先决条件，具体包括：①普通股股东要求分配公司资产的权利不是任意的，必须在公司解散清算之时。②公司的剩余资产在分配给股东之前，通常的支付顺序为：支付清算费用，支付公司员工工资以及劳动保险费用，缴付所欠税款，清偿公司债务;如还有剩余资产，再按照股东持股比例分配给各股东。

　　20.【答案】A

　　【解析】股东大会作出修改公司章程、增加或减少注册资本的决议以及公司合并、分立、解散或者变更公司形式的决议时，必须经出席会议的股东所持表决权的2/3以上通过。

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　　21.【答案】A

　　【解析】普通股票是最基本、最常见的一种股票，其持有者享有股东的基本权利和义务。普通股票是标准的股票，也是风险较大的股票，通过发行普通股票所筹集的资金，将成为股份公司注册资本的基础。

　　22.【答案】A

　　【解析】优先认股权能保护原普通股票股东的利益和持股价值。当公司增资扩股后，在一段时间内，公司的每股税后净利会因此而摊薄，原普通股票股东以优惠价格优先购买一定数量的新股，可从中得到补偿或取得收益。

　　23.【答案】A

　　【解析】优先股票作为一种股权证书，代表着对公司的所有权。这一点与普通股票一样，但是优先股票股东又不具备普通股票股东所具有的基本权利，其中它的有些权利是优先的，而有些权利又是受到限制。

　　24.【答案】B

　　【解析】普通股票股东是否具有优先认股权，取决于认购时间与股权登记目的关系。股份公司在提供优先认股权时会设定一个股权登记日，在此日期前认购普通股票的，该股东享有优先认股权;在此日期后认购普通股票的，该股东则不享有优先认股权。

　　25.【答案】C

　　【解析】普通股股东拥有公司盈余和剩余资产的分配权，这一权利直接体现了其在经济利益上的要求。普通股票股东有权按照实缴的出资比例分取红利;普通股票股东在股份公司解散清算时，有权要求取得公司的剩余资产。

　　26.【答案】D

　　【解析】当股份公司解散或破产进行清算时，在对公司剩余资产的分配上，优先股股东排在债权人之后，普通股股东之前。

　　27.【答案】D

　　【解析】当股份公司因解散或破产进行清算时，在对公司剩余资产的分配上，优先股票股东排在债权人之后、普通股票股东之前。就是说，优先股票股东可优先于普通股票股东分配公司的剩余资产，但一般是按照优先股票的面值清偿。

　　28.【答案】B

　　【解析】境内上市外资股以人民币标明股票面值，以外币认购和买卖，在境内证券交易所上市交易。

　　29.【答案】A

　　【解析】公司股权分置改革的建议，原则上应当由全体非流通股股东一致同意提出。非流通股股东提出改革建议，应委托公司董事会召集A股市场相关股东举行会议，审议公司股权分置改革方案。

　　30.【答案】C

　　【解析】未上市流通股份是指尚未在证券交易所上市交易的股份，具体内容包括：①发起人股份;②募集法人股份;③内部职工股;④优先股或其他。

　　31.【答案】B

　　【解析】在我国，按投资主体的不同性质，将股票划分为国家股、法人股、社会公众股以及外资股等不同类型。法人股是指企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体以其依法可支配的资产投入公司形成的股份。法人持股所形成的也是一种所有权关系，是法人经营自身财产的一种投资行为，法人股股票以法人记名。

　　32.【答案】C

　　【解析】红筹股不属于外资股。红筹股是指在中国境外注册、在中国香港上市但主要业务在中国内地或大部分股东权益来自中国内地的股票。A项，N股是指在纽约上市的外资股;B项，H股是指注册地在我国内地和上市地在我国中国香港的外资股;D项，B股是指境内上市外资股。

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　　二、多选题

　　1.【答案】ABCD

　　【解析】股票具有以下5个方面的特征：①收益性，是股票最基本的特征;②流动性，指股票可以通过依法转让而变现的特性;③风险性，指股票投资收益的不确定性，或者说实际收益与预期收益之间的偏离程度;④永久性，指股票所载有权利的有效性是始终不变的;⑤参与性，指股票持有人有权参与公司重大决策的特性。

　　2.【答案】ABCD

　　【解析】股票应载明的主要事项包括：公司名称、公司成立的日期、股票种类、票面金额及代表的股份数以及股票的编号。股票由法定代表人签名，公司盖章。发起人的股票，应当标明“发起人股票”字样。

　　3.【答案】BD

　　【解析】股票的种类很多。常见的股票类型如下：①按股东享有权利的不同，股票可以分为普通股票和优先股票;②按是否记载股东姓名，股票可以分为记名股票和无记名股票;③按是否在股票票面上标明金额，股票可以分为有面额股票和无面额股票。

　　4.【答案】ABD

　　【解析】优先股票是一种特殊股票，在其股东权利、义务中附加了某些特别的条件。优先股票的股息率是固定的，其持有者的股东权利也受到一定限制，但在公司盈利和剩余财产的分配顺序上比普通股票股东享有优先权，风险相对较小。

　　5.【答案】ACD

　　【解析】关于派发股利的流程为：①股利宣布日，即公司董事会将分红派息的消息公布于众的时间;②股权登记日，即统计和确认参加本期股利分配的股东的日期，在此日期持有公司股票的股东方能享受股利发放;③除息除权日，通常为股权登记日之后的1个工作日，本日之后(含本日)买人的股票不再享有本期股利;④派发日，即股利正式发放给股东的日期，根据证券存管和资金划转的效率不同，通常会在几个工作日之内到达股东账户。

　　6.【答案】BCD

　　【解析】有面额股票是指在股票票面上记载了一定金额的股票，这一记载的金额也称为“票面金额”、“票面价值”或“股票面值”。

　　7.【答案】BC

　　【解析】股票的风险性和收益性并不是彼此独立的，而是有一定联系的，股票的风险性越大，所要求的回报也就越高，而股东能否获得预期的股息红利收益，很大程度上取决于公司的盈利状况。

　　8.【答案】AC

　　【解析】记名股票是指在股票票面和股份公司的股东名册上记载股东姓名的股票。通常来说，如果股票是归某人单独所有，则应记载持有人的姓名;如果股票是归国家授权投资的机构或者法人所有，则应记载国家授权投资的机构或者法人的名称;如果股票持有者因故改换姓名或者名称，就应到公司办理变更姓名或者名称的手续。

　　9.【答案】ABC

　　【解析】我国《公司法》规定，发行无记名股票的公司应当于股东大会会议召开前30日公告会议召开的时间、地点以及审议事项。无记名股票持有人出席股东大会会议的，应当于会议召开5 日前至股东大会闭幕时将股票交存于公司。

　　10.【答案】AC

　　【解析】无面额股票是指在股票票面上不记载股票面额，它只注明在公司总股本中所占比例的股票。无面额股票也称为比例股票或份额股票。

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　　11.【答案】ABCD

　　【解析】我国《公司法》规定，公司不得收购本公司股份，但有下列情形之一的应当除外;减少公司注册资本;与持有本公司股份的其他公司合并;将股份奖励给本公司职工;股东因对股东大会作出的公司合并、分立决议持异议，要求公司收购其股份的。

　　12.【答案】BCD

　　【解析】股票本身并没有价值，不是在生产过程中发挥职能作用的现实资本，它只是一张资本凭证。股票的内在价值即理论价值，也是股票未来收益的现值。股票的内在价值决定股票的市场价格。

　　13.【答案】ABCD

　　【解析】宏观经济发展水平和状况是影响股票价格的一个重要因素。影响股票价格的宏观经济与政策因素包括经济增长、经济周期循环、货币政策、财政政策、市场利率、通货膨胀、汇率变化以及国际收支状况等几个方面。

　　14.【答案】BCD

　　【解析】各种价值模型计算出来的内在价值只是股票真实的内在价值的估计值。经济形势的变化、宏观经济政策的调整、供求关系的变化等因素都会影响上市公司未来的收益，引起内在价值的变化。

　　15.【答案】AD

　　【解析】由于未来收益及市场利率的不确定性，各种价值模型计算出来的内在价值只是股票真实的内在价值的估计值。经济形势的变化、宏观经济政策的调整、供求关系的变化等因素都会影响上市公司未来的收益，引起内在价值的变化。

　　16.【答案】BC

　　【解析】股票的市场价格一般是指股票在二级市场上交易的价格。股票的市场价格由股票的价值决定，但同时还受许多其他因素的影响。其中，供求关系是最直接的影响因素，其他因素都是通过作用于供求关系而影响股票价格的。

　　17.【答案】BC

　　【解析】股票实质上代表了股东对股份公司的所有权，股东凭借股票可以获得公司的股息和红利，参加股东大会并行使自己的权利。

　　18.【答案】ABC

　　【解析】宏观经济和证券市场运行状况、行业与部门因素以及公司经营状况等因素是影响投资者对将来股价预期，从而影响当前买卖决策并最终导致当前股价变化的最主要原因。在证券分析中，通常把这三类因素统称为基本因素，对这些因素的分析称为基本分析或基本面分析。

　　19.【答案】ABCD

　　【解析】社会经济运行通常表现为扩张与收缩的周期性交替，每个周期一般都要经过高涨、衰退、萧条、复苏4个阶段，即所谓的景气循环。

　　20.【答案】BC

　　【解析】根据优先股票股息在当年未能足额分派时，能否在以后年度补发，优先股可分为累积优先股票和非累积优先股票。按在一定条件下，优先股票能否由原发行的股份公司出价赎回，优先股可分为可赎回优先股票和不可赎回优先股票。

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　　21.【答案】AC

　　【解析】依据该优先股票能否由原发行的股份公司出价赎回这一条件，优先股可分为可赎回优先股票和不可赎回优先股票。可赎回优先股票是指在发行后一定时期，可按特定的赎买价格由发行公司收回的优先股票;优先股不可赎回优先股票是指发行后根据规定不能赎回的优先股票。

　　22.【答案】ABCD

　　【解析】普通股票股东行使资产收益权有一定的限制条件：①法律上的限制;②其他方面的限制，如公司对现金的需要，股东所处的地位，公司的经营环境以及公司进入资本市场获得资金的能力等。

　　23.【答案】BCD

　　【解析】我国《公司法》规定，股东既可以用货币出资，也可以用实物、知识产权、土地使用权等可以用货币估价并可以依法转让的非货币财产作价出资;但是，法律、行政法规规定不得作为出资的财产除外。

　　24.【答案】ABCD

　　【解析】根据《公司法》规定，普通股股东的权利主要包括：①公司重大决策参与权;②公司资产收益权和剩余资产分配权;③其他权利，主要包括：第一，股东有权查阅公司章程、股东名册、公司债券存根、股东大会会议记录、董事会会议决议、监事会会议决议、财务会计报告，对公司的经营提出建议或者质询;第二，股东持有的股份可依法转让;第三，优先认股权。

　　25.【答案】ABD

　　【解析】对投资者而言，由于优先股票的股息收益稳定可靠，在财产清偿时也先于普通股票股东，因而风险相对较小，不失为一种较安全的投资对象。

　　26.【答案】BD

　　【解析】当股份公司因解散或破产进行清算时，在对公司剩余资产的分配上，优先股票股东排在债权人之后、普通股票股东之前。就是说，优先股票股东可优先于普通股票股东分配公司的剩余资产，但通常是按优先股票的面值清偿。

　　27.【答案】CD

　　【解析】由于历史原因，我国证券市场存在股权分置的现象。股权分置是指A股市场上的上市公司股份按能否在证券交易所上市交易，被划分为非流通股和流通股，这是我国经济体制转轨过程中形成的特殊问题。

　　28.【答案】ABCD

　　【解析】有限售条件股份是指股份持有人依照法律、法规规定或按承诺有转让限制的股份，包括因股权分置改革暂时锁定的股份、内部职工股、董事、监事、高级管理人员持有的股份等。具体内容包括：①国家持股;②国有法人持股;③其他内资持股;④外资持股。

　　29.【答案】ABCD

　　【解析】作为发起人的企业法人或具有法人资格的事业单位和社会团体在认购股份时，既可以用货币出资，也可以用其他形式的资产，如实物、工业产权、非专利技术、土地使用权等作价出资。但对其他形式资产必须进行评估作价，核实财产，不得高估或者低估资产作价。

　　30.【答案】BCD

　　【解析】境外上市外资股主要由H股、N股、S股等构成。H股是指注册地在我国内地、上市地在我国中国香港的外资股。中国香港的英文是HONG KONG，取其首字母，在中国香港上市的外资股就称为H股。依此类推，纽约的第一个英文字母是N，新加坡的第一个英文字母是S，因此，在纽约、新加坡上市的外资股分别称为N股、S股。A项，而B股是指境内上市外资股。

　　31.【答案】ABD

　　【解析】未上市流通股份是指尚未在证券交易所上市交易的股份，具体内容包括：发起人股份，募集法人股份，内部职工股，优先股或其他。其中，发起人股份包括国家持有股份、境内法人持有股份、境外法人持有股份、其他。其他指个别公司发起人与以上分类有区别的特殊情况。

　　32.【答案】BD

　　【解析】股权分置不能适应资本市场改革开放和稳定发展的要求，必须采取股权分置改革，消除非流通股和流通股的流通制度差异。上市公司股权分置改革是通过非流通股股东和流通股股东之间的利益平衡协商机制消除A股市场股份转让制度性差异的过程，是为非流通股可上市交易做出的制度安排。

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　　三、判断题

　　1.【答案】B

　　【解析】与记名股票相比，无记名股票的转让比较简单与方便，原持有者只要向受让人交付股票便发生转让的法律效力，受让人取得股东资格不需要办理过户手续。我国《公司法》规定，无记名股票的转让，由股东将该股票交付给受让人后即发生转让的效力。

　　2.【答案】B

　　【解析】一般将那些经营业绩较好，具有稳定且较高的现金股利支付的公司股票称为蓝筹股。红筹股是指在中国境外注册、在中国中国香港上市，但主要业务在中国内地或大部分股东权益来自中国内地公司的股票。

　　3.【答案】A

　　【解析】股票实质上代表了股东对股份公司的所有权，股东凭借股票可以获得公司的股息和红利，参加股东大会并行使自己的权利，同时也应该承担相应的责任与风险。

　　4.【答案】B

　　【解析】股票应当载明下列主要事项：公司名称、公司成立的日期、股票种类、票面金额及代表的股份数、股票的编号。股票由法定代表人签名，公司盖章。发起人的股票应当标明“发起人股票”字样。

　　5.【答案】A

　　【解析】股票合并又称并股，并股常见于低价股，例如，若某股票价格不足1元，则不足1%的股价变动很难从价格上反映，弱化了投资者的交易动机，并股后，流动性有可能提高，导致估值上调。

　　6.【答案】A

　　【解析】永久性是指股票所载有权利的有效性是始终不变的，因为它是一种无期限的法律凭证。股票的有效期与股份公司的存续期间相联系，两者是相互并存的关系。这种关系实质上反映了股东与股份公司之间比较稳定的经济关系。

　　7.【答案】A

　　【解析】股票分割又称拆股、拆细，是将1股股票均等地拆分成若干股;股票合并又称并股，是将若干股股票合并为1股。

　　8.【答案】A

　　【解析】转增股本是将原本属于股东权益的资本公积转为实收资本，股东权益总量和每位股东占公司的股份比例均未发生任何变化，唯一发生变动的是发行在外的总股数增加了。

　　9.【答案】A

　　【解析】公司治理主要包括决定公司经营的若干制度性因素，其重点在于监督和制衡，良好的公司治理结构与治理实践对公司的长期稳定经营具有至关重要的作用。

　　10.【答案】A

　　【解析】行业分类主要依据是公司收入或利润的来源比重，目前我国常见的分类标准包括中国证监会于2001年制定的《上市公司行业分类指引》、国家统计局发布的《行业分布标准》以及由摩根士丹利和标准普尔联合发布的《全球行业分类标准》(GICS)等。

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　　11.【答案】A

　　【解析】股票市场中，经常会观察到某一行业(例如有色金属、装备制造、商业零售、房地产)或者板块(例如新能源板块)的股票在特定时期中表现出齐涨共跌的特征，这表明，在这些股票中，存在着某种行业性或产业性的共同影响因素，对这些因素的分析称为行业/部门分析。

　　12.【答案】A

　　【解析】股票之所以有价格，是因为它代表着收益的价值(能给它的持有者带来股息红利)。股票交易实际上是对未来收益权的转让买卖，股票价格就是对未来收益的评定。

　　13.【答案】B

　　【解析】投资者的心理变化对股价有很大的影响。在大多数投资者对股市抱乐观态度时，会有意无意地夸大市场有利因素的影响，并忽视一些潜在的不利因素，从而脱离上市公司的实际业绩而纷纷买进股票，促使股价上涨;相反，在大多数投资者对股市前景过于悲观时，会对潜在的有利因素视而不见，而对不利因素特别敏感，甚至不顾发行公司的优良业绩大量抛售股票，致使股价下跌。

　　14.【答案】A

　　【解析】股份公司在提供优先认股权时会设定一个股权登记日，在此日期前认购普通股票的，该股东享有优先认股权;在此13期后认购普通股票的，该股东则不享有优先认股权。前者称为附权股或含权股，后者可称为除权股。

　　15.【答案】B

　　【解析】股东会议由股东按出资比例行使表决权，但公司章程另有规定的除外。股东大会作出决议，必须经出席会议的股东所持表决权半数以上通过。

　　16.【答案】A

　　【解析】公司的剩余资产在分配给股东之前，通常应按下列顺序支付：支付清算费用，支付公司员工工资和劳动保险费用，缴付所欠税款，清偿公司债务;如还有剩余资产，再按照股东持股比例分配给各股东。

　　17.【答案】A

　　【解析】当股份公司因解散或破产进行清算时，在对公司剩余资产的分配上，优先股票股东通常排在债权人之后、普通股票股东之前。

　　18.【答案】B

　　【解析】有限售条件股份是指股份持有人依照法律、法规规定或按承诺有转让限制的股份，包括因股权分置改革暂时锁定的股份、内部职工股、董事、监事以及高级管理人员持有的股份等。

　　19.【答案】B

　　【解析】红筹股是指在中国境外注册、在中国中国香港上市，但主要业务在中国内地或大部分股东权益来自中国内地公司的股票。